Под кредитным портфелем ОАО «Запсибкомбанк» понимается совокупность требований банка по предоставленным кредитам различным заемщика. Для расчета объема кредитного портфеля можно использовать наиболее доступную форму бухгалтерской отчетности «Оборотная ведомость по счетам бухгалтерского учета кредитной организации (№0409101)», откуда получают данные по остаткам денежных средств на следующих балансовых счетах:
- Межбанковские кредиты: счета 320 (без учета 32015), 321 (без учета 32115);
- Кредиты, предоставленные Министерству финансов России: счет 441 (без учета 44115);
- Кредиты, предоставленные финансовым органам субъектов Российской Федерации и органов местного самоуправления: счет 442 (без учета 44215);
- Кредиты, предоставленные государственным внебюджетным фондам: счет 443 (без учета 44315);
- Кредиты, предоставленные внебюджетным фондам субъектов Российской Федерации и органов местного самоуправления: счет 444 (без учета 44415);
- Кредиты, предоставленные юридическим лицам различных форм собственности: счет 445 (без учета 44515), 446 (без учета 44615), 447 (без учета 44715), 448 (без учета 44815), 449 (без учета 44915), 450 (без учета 45015), 451 (без учета 45115), 452 (без учета 45215), 453 (без учета 45315);
- Кредиты, предоставленные физическим лицам- частным предпринимателям: счет 454 (без учета 45415);
- Кредиты, предоставленные физическим лицам: счет 455 (без учета 45515);
- Кредиты, предоставленные юридическим лицам- нерезидентам: счет 456 (без учета 45615);
- Кредиты, предоставленные физическим лицам- нерезидентам: счет 547 (без учета 45715).
Для выявления места банка среди прочих банков, принятых для сравнения, по показателю кредитного портфеля можно построить таблицу 1.
Таблица 1 - Сравнительная таблица кредитных портфелей коммерческих банков
Показатель Запсибкомбанк (Тюмень) Ханты-Мансийский банк (Ханты-Мансийск) Сургутнефтегазбанк (Сургут) Банк "Северная казна" (Екатеринбург) Банк
Объем активов (млн руб) 8 346 387 6 234 109 11 087 426 10 634 209 7 956 364
Объем кредитного портфеля (млн руб), в т.ч. 6 209 398 5 108 390 7 308 387 8 458 328 6 459 205
Кредиты, предоставленные государственным органам и внебюджетным фондам (млн руб) (счета 441-444) 0 0 249 590 102 398 0
Кредиты, выданные другим банкам (млн руб) (счета 320-321) 56 302 0 540 298 1 376 003 0
Кредиты, выданные юридическим лицам (млн руб) (счета 445-453; 456 ) 4 205 998 3 229 866 5 002 867 4 119 594 4 238 576
Кредиты, выданные физическим лицам (млн руб) (454, 455, 457) 1 947 098 1 878 524 1 515 632 2 860 333 2 220 629
Доля кредитного портфеля в активах банка 0,7 0,8 0,65 0,8 0,8
Доля кредитов юридическим лицам в кредитном портфеле 0,7 0,6 0,7 0,48 0,65
Доля кредитов физическим лицам в кредитном портфеле 0,3 0,4 0,3 0,52 0,35
По данным таблицы можно сделать вывод, что наибольший кредитный портфель имеет Сургутнефтегаз – 11 087 426 тыс. руб., наименьший – банк Ханты-мансийский.
Для более подробной оценки необходимо провести анализ динамики кредитного портфеля за исследуемый период, используя таблицу 2.
Таблица 2 – Анализа динамики кредитного портфеля коммерческого банка
Показатели 2005 2006 2007
Объем кредитного портфеля, (тыс.руб.)
6 209 398 7 386 208 8 003 765
Темпы прироста кредитного порфеля, (%)
-- 18,9 8,3
Доля кредитного портфеля (Кп) в совокупных активах (Ас) (валюте баланса)
0,7 0,82 0,89
Доля кредитного портфеля (Кп) в работающих активах (Ар)
0,6 0,67 0,73
Растущая динамика объемов кредитного портфеля в абсолютном выражении свидетельствует о расширении сектора кредитного рынка, на котором оперирует «Запсибкомбанк». Как показывают данные таблицы 2, анализируемый банк имеет растущие объемы кредитного портфеля, что позволяет положительно оценить его поведение на рынке. Как правило, рост объемов кредитования происходит в банке в результате влияния каких – либо факторов, к которым можно отнести: снижение ставки кредитования, увеличение сроков кредитования, увеличение лимитов кредитования, снижение требований к оформлению пакета документации, снижение требований к обеспечению возвратности кредита; для физических лиц банки могут применять такие формы стимулирования к получению кредита, как снижение границы минимального возраста заемщика, отсутствие в пакете документов военного билета, наличие одного поручителя и т.д.
Доля кредитного портфеля в работающих активах (Др) позволяет сделать вывод о том, насколько кредитный портфель превалирует в работающих активах. Рост данного показателя позволяет сделать заключение о том, что более высокая доходность данных активов вынуждает банк обходить прочие виды размещения, и осуществлять свою деятельность в основном на кредитном рынке.
В анализируемом примере (табл.2) наблюдается увеличение значения доли кредитного портфеля в активах банка с 0,7 до 0,89. Коэффициент опережения составляет в указанные периоды 1,2; 1,4; 1,46. В результате, значения полученных коэффициентов позволяют сделать вывод о том, что банк наращивает активы, преимущественно, за счет размещаемых в кредиты денежных ресурсов. Данное поведение, вероятно, можно объяснить двумя причинами: более низким уровнем риска кредитных сделок по сравнению, например, с операциями на фондовом рынке и отсутствием волатильности процентных кредитных ставок. Рост доли кредитного портфеля в работающих активах с 0,6 до 0,73 подтверждает предположение о том, что кредитные размещения являются для банка более доходными.
Анализируя динамику объемов кредитного портфеля за период, следует выявить внутренние факторы, повлекшие его увеличение или снижение, для чего необходимо структурировать кредитный портфель по виду заемщика, и исследовать изменения каждой из статей (табл.3). Такого рода анализ позволяет оценить степень диверсифицированности кредитного портфеля, которая вытекает из понятия ликвидности кредитного портфеля: чем более диверсифицированным является кредитный портфеля, тем менее рискованными будут кредитные размещения, т.к. степень их защищенности от изменения конъюнктуры рынка можно назвать достаточной.
Таблица 3 – Структура кредитного портфеля по типу заемщика
Статья кредитного портфеля 2005 2006 2007
Тыс.руб Уд.вес Тыс.руб Уд.вес Тыс.руб Уд.вес
Кредиты, выданные банкам 56 302 0,01 0 - 128 540 0,01
Кредиты юридическим лицам, всего
в том числе: 4 205 998 0,7 5 046 054 0,7 6 111 879 0,76
Кредиты, предоставленные некоммерческим организациям, находящимся в государственной (кроме федеральной) собственности 370 546 0,08 125 398 0,02 0 -
Кредиты, предоставленные негосударственным коммерческим оганизациям 3 267 308 0,77 4 529 409 0,89 5 723 089 0,93
Кредиты, предоставленные негосударственным некоммерческим организациям 234 097 0,05 100 235 0,02 0 -
Кредиты, предоставленные индивидуальным предпринимателям 334 047 0,07 291 012 0,05 388 790 0,07
Кредиты физическим лицам, всего
в том числе 1 947 098 0,3 2 340 154 0,3 1 763 346 0,23
Кредиты, предоставленные физическим лицам 1 947 098 100 2 340 154 100 1 763 346 100
Итого кредитный портфель 6 209 398 100 7 386 208 100 8 003 765 100
В процессе анализа таблицы 3 следует обращать внимание на два показателя, во –первых, доля статьи в совокупном кредитном портфеле, во – вторых, темпы прироста статьи.
Наибольшая доля той или иной статьи позволяет определить, в каком секторе кредитного рынка оперирует банк: кредитование государственных финансовых органов власти; кредитование внебюджетных фондов; кредитование юридических лиц; кредитование физических лиц. Например, в представленной выше табл.3, в банке наблюдается увеличение объемов кредитов, выданных юридическим лицам при одновременном росте удельного веса данной статьи в совокупном кредитном портфеле (с 0,7 до 0,76), в результате чего, можно сделать заключение о том, что банк акцентирует свое внимание на услугах корпоративным клиентам, что может быть обусловлено различными факторами, например, нежеланием банка нести дополнительные расходы на развитие розничного бизнеса. В некоторых случаях в банке может наблюдаться рост абсолютного значения объемов кредитного портфеля юридическим лицам, но при одновременном снижении его удельного веса, в этом случае можно предположить, что при активной кредитной экспансии, банк ориентирует свою деятельность на межбанковском рынке или в секторе кредитования частных лиц. Следует отметить, что кредитование предприятий и организаций является в настоящее время приоритетным направлением деятельности российских банков. Основная причина таких приоритетов состоит в более низком кредитном риске по сравнению с кредитованием физических лиц, во-первых потому, что предприятия имеют более транспарентную финансовую отчетность, а, во –вторых, возврат таких кредитов имеет более высокое обеспечение в виде залогов. Но уже сегодня данные приоритеты смещаются в сторону розничного кредитования, т.к. возможности получения банками доходов от кредитования юридических лиц исчерпываются, и банки вынуждены искать новые источники их получения. Поэтому в современных российских банках наряду с кредитованием юридических лиц, кредитование население является одним из наиболее перспективных направлений банковской деятельности.
Наибольшие темпы прироста той или иной статьи позволяют определить, в каком из секторов рынка банк проводит наиболее активную деятельность. Для получения более полной оценки можно рассчитать коэффициент опережения, сопоставив темпы прироста каждой из статей с темпами прироста совокупного кредитного портфеля. В результате получают заключение о том, прирост какой статьи повлек за собой увеличение кредитного портфеля.
После анализа динамики и структуры кредитного портфеля коммерческих банков проведем анализ выданных банком кредитов в зависимости от степени их срочности. Данное исследование ставит своей целью выявление возможностей банка, как в вопросах фондирования долгосрочных кредитов, так и в вопросах кредитного риска (известно, что чем более долгосрочный кредит размещается банком, тем выше уровень риска его не возврата в результате возможного дефолта заемщика).
Анализ кредитного портфеля по степени срочности следует проводить с использованием таблицы 4.
Таблица 4 – Структура кредитного портфеля коммерческого банка по степени срочности
Статья кредитного портфеля Период 1 Период N-1 Период N
Тыс.руб. Доля Тыс.руб. Доля Тыс.руб. Доля
Кредиты, предоставленные до востребования и овердрафт 24 568 0,004 36 098 0,004 78 409 0,009
Кредиты, предоставленные на срок от 1 до 7 дней 0 - 0 - 0 -
Кредиты, предоставленные на срок от 8 до 30 дней 56 302 0,01 0 - 128 540 0,01
Кредиты, предоставленные на срок от 31 до 90 дней 0 - 0 - 0 -
Кредиты, предоставленные на срок от 91 до 180 дней 349 398 0,05 403 298 0,05 500 387 0,06
Кредиты, предоставленные на срок от 181 до 1 года 1 987 305
0,32 1 824 659
0,25 1 450 708 0,2
Кредиты, предоставленные на срок от 1 года до 3 лет 3 198 098 0,52 4 297 564 0,6 4 687 365 0,6
Кредиты, предоставленные на срок свыше 3 лет 593 727 0,1 824 589 0,1 1 158 356 0,15
Итого кредитный портфель 6 209 398 100 7 386 208 100 8 003 765 100
В процессе анализа ОАО «Запсибкомбанк» видно, анализируемый банк наращивает объемы долгосрочных кредитов, как в абсолютном, так и в относительном выражении. Объемы кредитов, размещенных на срок от одного года до трех лет увеличились с 3 198 098 тыс руб до 4 687 365 тыс руб или на 46%, при этом их доля в совокупном кредитном портфеле выросла с 0,5 до 0,6. Так же высокий темп прироста имели долгосрочные кредиты, размещенные сроком свыше трех лет, за анализируемый период он составил 95%, что является высоким показателем. В результате, можно сказать, что исследуемый банк способен удовлетворить своих клиентов в долгосрочных ресурсах, что повышает его репутацию на рынке.
Следует отметить, что в настоящее время, в структуре кредитного портфеля отечественных коммерческих банков происходят изменения в сторону увеличения доли долгосрочных кредитных размещений, к которым относят средства, размещенные на срок от 1 года до 3 лет и выше.
Кроме того, долгосрочные кредитные размещения являются основными доходоприносящими ресурсами для банка, в этой связи увеличение их доли свидетельствует об увеличении уровня доходности банковских операций, и, как следствие, о росте прибыли банка. Именно поэтому некоторые отечественные банки, одним из пунктов договора кредитования вносят пункт о невозможности досрочного возврата ранее полученного клиентом кредита.
Для анализа состава обеспечения, принятого банком и его структуры следует сформировать табл.5.
Таблица 5 – Классификация видов обеспечения возвратности кредитов в коммерческом банке
Вид обеспечения возвратности кредита 2005 2006 2007
Тыс.руб. Доля Тыс.руб. Доля. Тыс.руб. Доля
Ценные бумаги, принятые в залог по выданным кредитам 1 346 867 0,2 1 235 678 0,14 1 348 521 0,14
Полученные гарантии и поручительства 1 066 380 0,15 1 750 217 0,2 1 631 255 0,18
Имущество, принятое банком (кроме ценных бумаг и драг.металлов) 4 687 230 0,66 5 248 672 0,66 6 025 458 0,66
Драгоценные металлы, зарезервированные в качестве залога. 0 - 0 - 0 -
Итого обеспечения 7 100 567 100 8 234 567 100 9 005 324 100
В процессе исследования заключительным этапом является определение уровня доходности различных видов кредитов и их уровень риска.
Доходность кредитного портфеля рассчитывается путем отнесения совокупных доходов банка по кредитам (Дк) (статьи ф.102 или счет 70101) к величине совокупного кредитного портфеля (КП). Уровень доходности следует анализировать в динамике, для возможности определения тенденций развития кредитной деятельности в данном банке. Увеличение доходности в динамике свидетельствует об эффективном управлении банковской деятельностью. Для выявления причин изменения доходности следует рассчитать доходность каждого из вида размещенных кредитов, для чего следует использовать показатели статей ф. №102.
В процессе анализа выявляются наиболее и наименее доходные виды кредитов, исследуются причины увеличения (снижения) доходности. Уровень доходности напрямую зависит от процентной ставки (цены), по которой размещаются денежные средства.
Цена кредита имеет экономически обусловленные границы. Критерием верхнего предела считается уровень среднеотраслевой рентабельности производства и уровень доходов населения в данном регионе, критерием нижнего предела - совокупность затрат банка по аккумулированию и размещению денежных средств.
Качество кредитного портфеля – это реальная оценка, составляемая по уже предоставленным заемщикам ссудам. Зная структуру кредитного портфеля по категориям качества кредита и определив средний процент проблемных, просроченных и безнадежных ссуд по каждой категории, банк налаживает систему управления рисками, направленную на снижение потерь по кредитным операциям.
Система показателей и методы оценки качества кредитного портфеля во многом определяются сложившимися рыночными отношениями. В странах с развитой рыночной экономикой для этой цели применяется более десяти показателей: вид ссуды, ее размер; срок и порядок погашения; кредитоспособность заемщика; формы собственности, отраслевая принадлежность клиента и др.
В практике российских банков критерии оценки качества ссуд ограничено двумя показателями:
- степень обеспеченности возврата ссуды;
- фактическое состояние с погашением ранее выданных ссуд.
Первый показатель, в свою очередь, подразделяется на три подгруппы: обеспеченные, недостаточно обеспеченные и необеспеченные ссуды.
Второй показатель – фактическое состояние ранее выданных ссуд – характеризует уровень кредитного риска.
С учетом указанных критериев Банк России выделяет следующие группы кредитов с дифференцированным уровнем отчислений в резервный фонд:
- кредиты, возвращаемые в срок или с просрочкой до 5 дней;
- кредиты с просроченной задолженностью от 6 до 30 дней;
- кредиты с просроченной задолженностью от 31 до 180 дней;
- кредиты с просроченной задолженностью свыше 180 дней.
Таким образом, если на первом этапе управления кредитным портфелем в основу кредитного процесса положены качественные признаки, относящиеся к принципам платности и возвратности, то на втором этапе кредиты группируются по количественному, временному признаку, соответствующему принципу срочности. Следовательно, весь процесс управления кредитным портфелем и кредитными рисками носит динамичный характер, а группировка кредитов по тем или иным признакам дает возможность минимизировать потери от кредитных рисков.
В зависимости от величины кредитного риска на последующих этапах все ссуды подразделяются на 5 групп (табл. 6).
На первом этапе определяется структура кредитного портфеля в разрезе классифицированных ссуд. Для этого по каждой группе и в целом по банку рассчитывается задолженность на соответствующую дату.
Таблица 6. Возможные потери от риска по группам ссуд
Группа
№ Классифицированные ссуды Потери от риска (%)
1
2
3
4
5 Стандартные ссуды
Нестандартные ссуды
Сомнительные ссуды
Проблемные ссуды
Безнадежные ссуды до 1,0
от 1,0 до 20
от 21 до 50
от 51 до 100
100,0
Источник: Основы банковской деятельности: Уч. пособие / Под ред. Тагирбекова К.Р. – М., 2001.
И, наконец, на последнем этапе осуществляются расчеты совокупного риска кредитного портфеля банка. Для этой цели сумма кредитов по каждой группе умножается на соответствующий процент риска (табл. 7).
Таблица 7. Совокупный риск кредитного портфеля Запсибкомбанк
по состоянию на 01.01.08 г.
Группа
риска Объем выданных кредитов, тыс. руб. Удельный вес группы в общем объеме, % Процент риска, % Совокупный риск кредитного портфеля, тыс. руб. Резервный фонд, гр. 5, тыс. руб. Фактическая сумма резерва,
тыс. руб.
1 2 3 4 5 6 7
1 179138 91,0 0 0 0 0
2 3937 2,0 10 398 398 310
3 1968 1,0 21 413 413 4000
4 7874 4,0 51 4016 4016 38
5 3937 2,0 100 3933 3933 6162
Итого 196856 100,0 - 8760 8760 10510
Совокупный риск кредитного портфеля Запсибкомбанк по состоянию на 01.01.08 г. составил 8760 тыс. руб., что значительно меньше суммы фактического начисленного резерва. Однако при налаживании более эффективной системы управления кредитным портфелем совокупный риск может быть и меньше указанной суммы, но это требует принятия мер по совершенствованию структуры кредитного портфеля – динамичного сокращения удельного веса сомнительных, проблемных и безнадежных кредитов и увеличения стандартных ссуд.
На последующих этапах анализируется динамика изменения этих и других факторов, и полученные результаты используются для формирования достаточных резервных фондов и разработки политики, содержащей следующие показатели оценки кредитного риска:
- коэффициенты качества активов – отношение суммы убытков к среднему размеру задолженности по ссудам и к общей сумме выданных ссуд;
- маржа, скорректированная на риск;
- коэффициент соотношения проблемных кредитов и общей суммы предоставленных ссуд;
- соотношение ссуды, выданной одному заемщику, к размеру собственного капитала банка и др.
Используем для анализа кредитного портфеля банка методику М.И. Баканова и Шеремета А.Д. [23, с. 471]. Анализ движения выданных кредитов предусматривает изучение действующей финансовой отчетности и данных бухгалтерского учета (остатков по ссудным счетам, дебетовых и кредитовых оборотов по этим счетам, а также по счетам по учету просроченной задолженности и просроченных процентов).
Аналитическая таблица для проведения анализа движения выданных кредитов представлена в табл. 8. К краткосрочным отнесем все кредиты, выданные сроком до одного года, к долгосрочным все кредиты, выданные на срок свыше одного года. По полученным данным видно, что наибольшую долю в выданных кредитах занимают краткосрочные ссуды на срок до 1 года, это связано с тем, что банк наиболее эффективно предпочитает развивать окредитование для физических лиц.
Таблица 8. Анализ движения выданных кредитов ОАО «Записбкомбанк» в 2008 году, млн. руб.
№ п/п Наименование показателей 1 кв. 2008 2 кв. 2008 3 кв.2008
Краткосрочные, гр. 1 Долгосрочные, гр. 2 Всего, гр. 3 Краткосрочные, гр. 1 Долгосрочные, гр. 2 Всего, гр. 3 Краткосрочные, гр. 1 Долгосрочные, гр. 2 Всего, гр. 3
1 Начальный остаток задолженности: 4 269 830 5099 5 367 2 669 8 036 21 963 8364 30903
1.1. в рублях 4 269 830 5099 5 367 2 669 8 036 21 963 8364 30903
2 Кредиты, выданные в отчетном периоде 5 103 1110 6213 28 635 7 056 35691 25 024 5004 30028
2.1. в рублях 5 103 1110 6213 28 635 7 056 35691 25 024 5004 30028
2.2. в иностранной валюте - - - - - - 7787,5 - 7788
3 Погашено кредитов в отчетном периоде: 2 698 578 3276 12 039 1 361 13400 24 050 3 712 27 762
3.1. в рублях 2 698 578 3276 12 039 1 361 13400 27762 3 712 27762
4 Списано с баланса кредитов за счет созданных резервов и фондов: - - - - - - - - -
4.1. в рублях - - - - - - - - -
4.2. в иностранной валюте - - - - - - - - -
5 Остаток задолженности на отчетную дату (стр. 1+ стр. 2 – стр. 3 – стр. 4) 6 674 1362 8036 21 963 8 364 30 903 22 937 9 656 32593
5.1. в рублях 6 674 1362 8036 21 963 8 364 30 903 19 225 9 656 20927
5.2. в иностранной валюте - - - - - - 7 788 0 7788
Из данных таблицы можно рассчитать коэффициент погашения кредитов (Кпк), который определяется как процентное отношение суммы погашенных кредитов к вновь выданным.
Кпк = гр. 3 стр. 3 : гр. 3 стр. 2 * 100 %.
Кпк (1 кв. 2008) = 3 276 : 6 213 = 52,73 %;
Кпк (2 кв. 2008) = 13 400 : 35 691 = 37,55 %;
Кпк (3 кв. 2008) = 27 762 : 30 028 = 92,45 %.
Таким образом, у банка увеличилось количество погашенных кредитов, что, прежде всего, связано с обострением конкуренции среди банков на рынке кредитных услуг, и в частности потребительского кредитования. Важным показателем, характеризующим движение выданных кредитов, является скорость оборота (оборачиваемость) кредитов (Ок), которая выражается в днях и определяется так:
Ок = Зср * Т : Оп,
где Зср – средние остатки задолженности по кредитам в отчетном периоде;
Оп – оборот по погашению кредитов в отчетном периоде;
Т – количество дней в отчетном периоде.
Используя эту зависимость, можно измерить влияние факторов на скорость оборота кредитных ресурсов, при этом факторный анализ целесообразно проводить раздельно по краткосрочным и долгосрочным кредитам, так как их оборачиваемость будет существенно различаться.
Для проведения анализа оборачиваемости кредитов приведем данные в таблице 9.
Снижение оборачиваемости кредитов можно охарактеризовать положительно, так как активы высвобождаются быстрее, что дает возможность использовать более эффективно кредитные ресурсы.
При увеличении оборота по погашению кредитов их оборачиваемость будет ускоряться, что благоприятно влияет на финансовые результаты деятельности банка, и, наоборот, при сокращении оборота по погашению кредитов их оборачиваемость замедляется, что снижает эффективность использования кредитных ресурсов.
Анализ структуры выданных кредитов предполагает проведение классификации выданных кредитов, как краткосрочных, так и долгосрочных, по признаку отраслевой принадлежности заемщиков. С этой точки зрения все выданные кредиты можно разделить на следующие группы (табл. 9).
Таблица 9. Анализ оборачиваемости выданных кредитов ОАО «Записбкомбанк», млн. руб.
№ п/п Наименование показателей 1 кв. 2008 2 кв. 2008 3 кв. 2008 Изменения (3 кв. к 1 кв.),
(+,-) Темп роста,
%
1 Остаток задолженности на начало периода 5 099 8 036 30 903 25 804 606,06
2 Остаток задолженности на конец периода 8 036 30 903 32593 24 557 405,59
3 Средний остаток задолженности [(стр. 1 + стр. 2) : 2] 6 568 19 470 31 748 25 180 483,37
4 Погашено кредитов за соответствующий период 3 276 13 400 27 762 24 486 847,44
5 Оборачиваемость кредитов, дн. (стр. 3 * Т : стр. 4) 732 530 417 -315 56,97
По полученным данным видно, что значительный рост наблюдается по разделу потребительские кредиты, сумма которых в анализируемом периоде возросла на 3 787 млн. руб., тем не менее, величина кредитов, выданных коммерческим организациям возросла на 23 347 млн. руб., или темп роста составил 733,05 %.
Анализ обеспеченности выданных кредитов является важным резервом сокращения кредитных рисков банка. Классификация кредитов по качеству обеспечения регламентируется Положением Банка России от 26 марта 2004 года № 254-П «О порядке формирования кредитными организациями резервов на возможные потери по ссудам, по ссудной и приравненной к ней задолженности».
Таблица 10. Анализ структуры выданных кредитов ОАО «Записбкомбанк», млн. руб.
№ п/п Наименование показателей 1 кв. 2008 2 кв. 2008 3 кв. 2008 Изменения,
(+,-) Темп роста,
%
1 Кредиты, предоставленные финансовым органам субъектов РФ и местных органов власти 64 107 150 +86 234,38
2 Кредиты, предоставленные коммерческим предприятиям и организациям, находящимся в федеральной собственности 324 239 308 -16 95,06
3 Кредиты, предоставленные негосударственным финансовым организациям 861 692 503 -358 58,42
4 Кредиты, предоставленные негосударственным коммерческим предприятиям и организациям 3 688 27 083 27 035 +23 347 733,05
5 Кредиты, предоставленные физическим лицам-предпринимателям 3 008 2 678 719 -2 289 23,90
6 Потребительские кредиты, предоставленные физическим лицам 91 103 3 878 +3 787 4 261,54
7 Всего выданных кредитов 8 036 30 903 32 593 +24 557 405,59
Многоаспектное изучение каждой из форм кредитования позволило выявить ее сущностные характеристики, определять основную сферу применения и оценить связанные с нею риски для банка, а также провести сравнительный анализ этих форм. Исследование показало гибкость данных форм в плане обеспечения непрерывности платежного оборота клиентов и снижения кредитного риска банков на основе достигаемого в них соответствия движения кредита кругообороту капитала заемщика. Степень участия кредита в обороте предприятия устанавливается банками на основе лимитов кредитования, дифференцируемых для разных заемщиков на момент предоставления кредита и периодически после его выдачи.
Проведем оценку агрегированного показателя качества кредитного портфеля, для этого проведем расчет по формуле, соответственно риск в 1 кв. 2008 года составил 0,15 %, во 2 кв. 2008 года – 0,10 %, в 3 кв. 2008 года – 0,03 %. Таким образом, можно определить качество кредитного портфеля, которое составляет во всем анализируемом периоде менее 5 %, что показывает его сильное качество. Это обусловлено диверсификацией ресурсной базы и оптимальным набором кредитных продуктов.
По формуле проведем оценку достаточности резервов банка для покрытия убытков от кредитных рисков. Так, в 1 кв. 2008 года данный показатель составил 1,00 % (80,5 : 8 036 * 100 %), во 2 кв. 2008 года - 0,99 % (308,7 : 30 902,9 * 100 %), в 3 кв. 2008 года – 1,00 % (326,2 : 32 592,7 * 100 %). Исходя из полученных данных видно, что величина резервов имеет минимальное значение, что означает наличие высококлассных заемщиков в ОАО «Записбкомбанк». Величина списанных ссуд во всем периоде не превышает 0,8 %. Доходность кредитного портфеля банка может быть охарактеризована с помощью расчета показателей по формулам (14-15). Полученные данные приведем в таблице 11.
Таблица 11. Показатели доходности кредитного портфеля Банка
№ п/п Наименование показателей 1 кв. 2008 2 кв. 2008 3 кв. 2008 Изменения,
(+,-)
1 Проценты, полученные от заемщиков - проценты, уплаченные по депозитам и межбанковским кредитам / Объем кредитного портфеля 6,67 1,85 1,50 -5,17
2 Проценты, полученные от заемщиков — проценты, уплаченные по депозитам и межбанковским кредитам / Общий капитал банка 9,96 9,97 8,31 -1,65
3 Проценты, полученные от кредитов/Ссуды, не приносящие доход - - - -
4 Ссуды/Депозиты 24,65 101,84 57,38 +32,73
Из полученных данных видно, что несмотря на снижение уровня доходности на 5,17 %, с 6,67 % в 1 кв. 2008 года до 1,50 % в 3 кв. 2008 года, показатель составляет более оптимальной величины 1,4%, что связано со снижением ставки рефинансирования в анализируемом периоде до 13 %.
Четвертый показатель характеризует степень кредитной активности
политики банка. Как отмечалось в первой главе, согласно международным стандартам, при значении показателя выше 65% банку обычно рекомендуется пересмотреть кредитную политику, отличающуюся повышенной рискованностью.
Несмотря на значительный рост показателя в 2008 году, банк снизил агрессивную политику и перешел на умеренный. Кредитный риск обусловливается факторами, лежащими, как на стороне клиента, так и на стороне банка. К группе факторов, лежащих на стороне клиента, относятся: кредитоспособность и характер кредитной сделки. К группе факторов, лежащих на стороне банка, относятся организация банком кредитного процесса. Степень кредитного риска зависит от наличия инструктивных и методологических документов, регулирующих кредитные операции банка, разработки четкой процедуры рассмотрения и разрешения ссуды, определения требований к кредитной документации, создания системы эффективного контроля за обоснованностью выдачи ссуды и реальностью источников ее погашения, постановки аналитической работы в банке. Анализ совокупного риска ссуд, выданных конкретным банком, на основе учета вышеназванных факторов означает оценку качества его кредитного портфеля.
Процесс управления кредитными рисками заслуживает особого внимания, потому что от его качества зависит успех работы банка. Хотя качество активов отражает качество управления, на него влияют еще и другие факторы, такие как политика правительства, макроэкономические условия, форма собственности банка, которая в свою очередь влияет на управление. Но, несмотря на важность внешнего влияния на качество активов банка, основным в анализе кредитного портфеля банка и его финансовой отчетности является оценка процесса управления кредитами.
Для оценки кредитного риска используем показатели, полученные показатели приведены в табл. 12.
Таблица 12. Показатели оценки кредитного риска в ОАО «Запсибкомбанк»
№ п/п Наименование показателей 1 кв. 2008 2 кв. 2008 3 кв. 2008 Изменения,
(+,-)
1 Коэффициент убыточности кредитных операций 3,15 0,99 1,00 -2,15
2 Коэффициент кредитного риска 0,99 0,99 0,99 -
3 Коэффициент покрытия убытков по ссудам 10,0 8,4 7,2 -2,8
4 Коэффициент совокупного кредитного риска 1,71 1,78 1,23 -0,48
5 Максимальный размер риска на одного заемщика (Н6) 24,9 23,7 22,1 -2,8
6 Максимальный размер крупных кредитных рисков (Н7) 461,1 245,2 192,1 -269
7 Норматив риска собственных вексельных обязательств (Н13) 67,6 48,2 30,8 -36,8
Из полученных данных видно, что практически по всем показателям филиал банка имеет тенденции к снижению, что положительно характеризует деятельность кредитного отдела банка. Это связано с политикой банка, использующей следующие пути минимизации кредитного риска:
• диверсификация ссудного портфеля;
• предварительный анализ кредитоспособности и платежеспособности заемщика;
• применение методов обеспечения возвратности кредита;
• формирование резервов для покрытия возможных потерь по ссудам.
Коммерческие банки в качестве финансовых посредников собирают фонды от одной группы избыточных тратящих единиц и делают эти фонды доступными для других дефицитных единиц.
Изменения в процентных ставках вызывают изменения дохода и расходов банка, которые в свою очередь, приводят к изменениям показателей прибыльности . Одним из двух наиболее распространенных методов управления активами и пассивами кредитной организации, «направленным на то, чтобы стабилизировать или улучшить прибыль», является метод на основе модели GAP (гэп) . GAP определяется как разница в денежном выражении между чувствительными к процентной ставке активами (RSA) и чувствительными к процентной ставке пассивами (RSL):
GAP = RSA – RSL. (3.1)
где
RSA – денежная стоимость активов;
RSL – денежная стоимость пассивов.
Любое изменение в структуре активов и пассивов сказывается на процентной прибыли. Процентная прибыль меняется также вместе с изменениями объемов доходных активов и привлеченных пассивов даже при неизменных процентных ставках. Ожидаемый процентный риск в денежном выражении как ожидаемое изменение прибыли Пр от изменения уровня процентных ставок i выражается через GAP следующим образом:
Пр = GAP • i. (3.2)
Метод управления активами и пассивами с помощью GAP позволяет банку, который предпочитает не спекулировать на будущих процентных ставках, минимизировать риск, связанный с изменением процентных ставок, достижением нулевого GAP.
Управление гэпом – основной блок управления активами и пассивами банка на основе разрыва по объемам между чувствительными к изменению процента активами и чувствительными к такому изменению пассивами .
В таблице 13 приводится характер изменения процентных доходов, расходов и прибыли в зависимости от величины GAP и направления изменения процентных ставок.
Таблица 13. Характер изменения процентных доходов, расходов и прибыли от величины GAP и направления изменения процентных ставок ОАО «Запсибкомбанк»
GAP Процентные ставки Процентный доход Степень измене-ния Процентный расход Процентная прибыль
Положительный Увеличиваются Увеличивается Увеличивается Увеличивается
Положительный Уменьшаются Уменьшается Уменьшается Уменьшается
Отрицательный Увеличиваются Увеличивается Увеличивается Увеличивается
Отрицательный Уменьшаются Уменьшается Уменьшается Уменьшается
Нулевой Увеличиваются Увеличивается = Увеличивается Увеличивается
Нулевой Уменьшаются Уменьшается = Уменьшается Уменьшается
Все активы и обязательства коммерческих банков можно классифицировать на следующие четыре категории, согласно их чувствительности к изменениям ставок процента. Основные агрегаты гэпа приведены в табл. 14.
Таблица 14. Основные агрегаты GAP ОАО «Запсибкомбанк»
млн. руб.
Показатель Расчет 2005 2006 2007
Денежный гэп АЧП-ПЧП -7 911 -8 975 - 5 379
Процентный гэп (чувствительность гэпа) АЧП : ПЧП 0,45 0,58 0,73
Проведем расчет агрегатов GAP.
АЧП = Краткосрочные кредиты + Долгосрочные ссуды + Факторинг + Государственные ценные бумаги + Негосударственные ценные бумаги (3.3)
ПЧП = Депозиты + Долговые обязательства + Ценные бумаги (3.4)
АЧП (2005) = 8 445 223 + 2 027 + 2 181 436 = 10 628 686 (тыс. руб.)
АЧП (2006) = 10 982 932 + 585 341+ 910 855 = 12 479 128 (тыс. руб.)
АЧП (2007) = 12 264 797 + 1 548 811 + 333 759 + 73 396 = 14 220 763 (тыс. руб.)
ПЧП (2005) = 18 540 500 (тыс. руб.)
ПЧП (2006) = 21 454 670 (тыс. руб.)
ПЧП (2007) = 19 599 465 (тыс. руб.)
Следовательно, используя полученные данные, можно сделать вывод о том, что в 2007 году ОАО «Запсибкомбанк» имеет отрицательный гэп (АЧП – ПЧП 0 и АЧП : ПЧП 1). Это оптимальный вариант при снижении процента, что обеспечивает переоценку пассивов раньше переоценки активов и снижает ликвидный и процентный риск.
Для сохранения чистого процентного дохода NII (net interest income) и иммунитета от варьирования процентных ставок, ОАО «Запсибкомбанк» должен непосредственно управлять своим GAP . Банковский NII определен как разница между доходом на процент и расходами на процент. В условиях классификации активов и обязательств получаем следующее выражение:
NII = VRA • rVA + FRA • rFA - VRL • rVL + FRL • rFL (3.5)
где
VRA- активы с варьирующейся ставкой
VRL- обязательства с варьирующейся ставкой
FRA- активы с фиксированной ставкой
FRL- обязательства с фиксированной ставкой
В уравнении подписка для каждой ставки процента изменчиво идентифицирует среднюю ставку, соотносящуюся с каждым типом активов и обязательств.
Рассчитаем для ОАО «Запсибкомбанк» данный показатель.
NII (2005) = 10 628 686 * 0,15 + 6 689 532*0,12 - 18 540 500*0,11+ + 3 575 062 * 0,07 = 1 594 302 + 670 743 – 2 039 455 + 250 254 = - 24 664 тыс. руб.
NII (2006) = 12 479 128* 0,135 + 10 302 105*0,11 - 21 454 670* 0,127+ + 2 865 765* 0,061 = 1 684 682 + 1 133 231 – 2 724 743 + 174 811= = - 81 641тыс. руб.
NII (2007) = 14 220 763 * 0,115 + 5 812 455 * 0,1 - 19 599 465 * 0,108+ + 3 865 765*0,05 = 1 635 387 + 581 245 – 2 116 742 + 193 288 = = - 93 398 тыс. руб.
По определению изменение ставки процента затронет только варьирующиеся ставки активов и обязательств в планируемом горизонте. Получим:
NII=VRArVA- VRLrVL (3.6)
Планируемый период для банка определим 2006-2008 гг.
NII (2008) = 14 220 763*0,015 - 19 599 465*0,01 = 213 311,445 - 195994,65 = 17 316, 805 тыс. руб.
NII (2009) = 14 220 763*0,0139 - 19 599 465*0,009 = 197668,60 - 176395,18= 21 293,42 тыс. руб.
NII (2010) = 14 220 763*0,013 - 19 599 465*0,0087 = 184 869,92 - 170 515,35 = 14 354, 57 тыс. руб.
На рис. 2.2. приведем полученные данные чистого процентного дохода для ОАО «Запсибкомбанк».
Предположим в интересах сохранения простоты, что изменения в ставках процента одинаковы для активов и обязательств
rVA=rVL=r (3.7)
Рис. 2.2. Прогнозирование чистого процентного дохода ОАО «Запсибкомбанк»
Из уравнения 3.1 и 3.5 получим желаемые отношения между переменной в ставке процента и изменениями в банковском чистом процентном доходе
NII= GAP r (3.8)
Теперь видно как банк может иммунизировать свой чистый процентный доход от изменений в ставках процента. Согласно уравнению 3.8, изменения ставки процента должны быть увеличены банковским GAP, чтобы получить изменение в чистом процентном доходе. За этим следует, что иммунизация чистых процентных доходов требует, чтобы банк устранил свой GAP. Иными словами, мы имеем следующее простое правило иммунизации: Банк иммунизирует свой чистый процентный доход в заданном плановом горизонте. Когда его активы с меняющейся ставкой равны его обязательствам с меняющейся ставкой.
Рассмотрим основные показатели ОАО «Запсибкомбанк» с доходами на активы в 21 833 млн. руб. в 2005 году, 24 781 млн. руб. в 2006 году, и 23 116 млн. руб. в 2007 году. Банковские проекты говорят об изменении NIM (чистый банковский процентный доход) на 4 % в следующие годы. Поскольку предполагаем, что ставки процента могут плавать на 200 базовых единиц, ожидаемый NIM может быть не достигнут. Тем не менее, управляющий банка согласен принять изменение на 50 базовых единиц в NIM, что является результатом ожидаемого изменения в процентной ставке. Это означает, что банк может принять такой низкий NIM, как 3,5 %. Чтобы найти максимальный GAP, который соотносится с колебаниями NIM, которые банк может переносить, проведем следующий подсчет стоимости:
GAP (2008) = 23 116 × 50 bp/200bp = 5 779 млн. руб.
Это означает, что если банк имеет GAP в 5 779 млн. руб., то при изменении ставки процента на 200 базисных пунктов в любом направлении, NIM будет меняться с противоположном ставкам процента направлении. Так, если ОАО «Запсибкомбанк» сохраняет абсолютную стоимость GAP меньше, чем 5 779 млн. руб. (между – 5 779 млн. руб.и + 5 779 млн. руб.), то NIM будет варьироваться менее, чем на 50 базисных пунктов, если ставка процента не колеблется более, чем на 200 базисных единиц.
Следующим этапом является иммунизация стоимости банковского портфеля, так как техника GAP является более подходящей в качестве иммунизации . В банке как отмечено выше, в переменных долях дохода на активы по средней процентной ставке rVA =0,115 %. Банк также имеет 23 116 млн. руб. в переменной доле обязательств, по которым он платит rVA = q % годовых. Если активы или обязательства не являются фиксированными долями или неким другим доходом или расходом, то расходы банка в 2004 году имеют чистый процентный доход 577, 9 млн. руб.
23 116 × 0,115 – 23 116 × 0,09 = 2 658,34 – 2 080,44= 577, 9 млн. руб.
Предполагаем, что банк будет иметь некоторый доход в 2006-2008 гг. и что он платит половину от своего чистого дохода в качестве дивидендов и что требуемая норма дохода по его акциям – 20 %, тогда стоимость акций будет равна:
Е (2008) = 577, 9 × 0,5/0,20 = 1 444,75 млн. руб.
Допустим теперь, что все процентные ставки подвергаются параллельному изменению на 1 %. Таким образом, все процентные ставки по банковским активам и обязательствам снизятся до rVA = 15 % и rVL = 10,8 %.
В таком случае, новый банковский чистый процентный доход примерно будет такой же, как до изменений.
23 116 × 0,15 – 23 116 × 0,108 = 3 467,4 – 2 496,53 = 970, 87 млн. руб.
С тех пор, как банк имеет GAP, равный нулю, его чистый процентный доход, будет считаться иммунизированным.
Однако, после параллельных изменений процентной ставки, требуется ставка доходности 21 %, поэтому новая стоимость банковской акции будет равна:
Е (2006) = 222,16 × 0,5/0,21 = 528,95 млн. руб.
Таким образом, рост уровня процентной ставки уменьшил стоимость банковской акции более, чем на 26,45 млн. руб., хотя чистый процентный доход остался 555,4 млн. руб.
Банк должен выработать стратегию на разных этапах цикла процентных ставок (табл. 3.5).
На основе ситуационного управления гэпом разработаем три стратегии гэпа для ОАО «Запсибкомбанк»:
1) поддерживать диверсифицированный по ставкам, срокам, направлениям вложений портфель активов;
2) разработать специальные планы операций для каждой категории активов и пассивов и для каждого периода делового цикла, т. Решить, что делать с разными активами и пассивами при определённом уровне процентных ставок;
3) не связывать каждое изменение направления движения процентных ставок финансовых индикаторов рынка с началом нового цикла процентных ставок, поскольку оно может быть связано со структурными сдвигами в макроэкономике или изменениями денежно-кредитной политики Банка России.
Таблица 2.12. Стратегия банка ОАО «Запсибкомбанк» по оперативному управлению GAP
Этапы Экономические решения
1 этап – низкие процентные ставки (ожидается рост)
увеличить сроки заемных средств;
сократить кредиты с фиксированной ставкой;
сократить сроки кредитно-инвестиционного портфеля;
продать ценные бумаги;
получить долгосрочные займы;
закрыть кредитные линии.
2 этап – растущие процентные ставки (ожидается достижение вершины в ближайшем будущем)
сокращать сроки заемных средств;
удлинять сроки инвестиций;
увеличивать долю кредитов с фиксированной ставкой;
увеличивать долю инвестиций в ценные бумаги;
долгосрочно погасить задолженности с фиксированным процентом.
3 этап – высокие процентные ставки (ожидается их снижение):
сократить срок заемных средств;
увеличить долю кредитов с фиксированной ставкой;
увеличить сроки портфеля инвестиций;
увеличить размер портфеля инвестиций;
создать новые кредитные линии для клиентов.
4 этап – падение процентных ставок (ожидается достижение минимума в ближайшем будущем):
сокращать сроки инвестиций;
удлинять сроки заемных средств и увеличивать долгосрочную задолженность;
сокращать сроки инвестиций;
увеличивать долю кредитов с переменной ставкой;
выборочно продавать активы с фиксированной ставкой и доходом.
Таким образом, экономическая модель GAP для ОАО «Запсибкомбанк» отражает изменение возможной рыночной оценки АЧП и ПЧП, а также раскрывает возможные будущие потери (увеличение) активов и пассивов на всем временном отрезке их существования в зависимости от изменения ставки процента и соотношения объемов чувствительных к проценту активов и пассивов. Во времена неопределенных процентных ставок, банковский менеджмент закрывал стоимость банковской акции. После всего, получение позитивного чистого процентного дохода возможно только посредническими шагами в банковском стремлении поддержать и увеличивать стоимость инвестиций держателей акций.
Похожие рефераты:
- Анализ качества кредитного портфеля банка
Под кредитным портфелем ОАО «Запсибкомбанк» понимается совокупность требований банка по предоставленным кредитам различным заемщика. Для расчета объема кредитного портфеля можно использ...- Анализ кредитного портфеля банка
Экономическая нестабильность, неразрешенность проблемы более или менее точной оценки рисков и ответственности заемщиков ведет к тому, что ссуды в основном предоставляются на короткие сроки ...- Анализ кредитного портфеля банка
Кредитование является одним из основных направлений политики банка. Целью кредитной политики банка является обеспечение эффективного управления кредитными ресурсами, направляемыми преимущес...- Анализ кредитного портфеля банка
Состояние кредитного портфеля должно находиться под постоянным контролем коммерческого банка. На основании форм отчетности, а также балансов и отчетов о прибылях и убытках можно анализировать струк...- Анализ привлеченных ресурсов банка и кредитного портфеля ОАО «Росевробанк»
Привлечение ресурсов для коммерческого банка является основой его деятельности, без реализации которой банк отрицает себя как финансовый посредник. Привлеченные средства занимают в пассиве баланса ...
|
Дипломные работы 
